Wood：中国光伏产能扩张将如何影响全球太阳能组件供应链

论文题为《中国光伏产能扩张将如何影响全球太阳能组件供应链？》 “报告认为，到2024年，中国预计将有超过1TW的硅片、电池片和组件产能上线，这意味着中国的产能足以满足全球从现在到2032年的年度需求。

报告作者、伍德高级顾问表示：“多晶硅的高利润、技术升级和政策支持推动了中国太阳能制造业的扩张。” “尽管政府大力倡导在海外市场发展本土制造，但中国仍将主导全球太阳能供应链。并继续拉大与竞争对手的技术差距和成本差距。”

中国零部件价格比欧美便宜50%以上

海外市场强有力的政府政策已开始推动当地太阳能制造业的增长，但与中国供应相比，成本仍然缺乏竞争力。

报告称，中国生产的零部件比欧洲生产的零部件便宜50%，比美国生产的零部件便宜65%。 以美国为例，其硅片、电池片、光伏玻璃等产能不足，上游原材料仍依赖进口。 凭借中国先进的技术、成本优势和完整的供应链，本土制造的零部件价格明显比美国更具竞争力。

欧洲本土生产的零部件价格是中国零部件的两倍。 它们还缺乏市场竞争力并阻碍销售。

注：“指单晶PERC（钝化发射极和背面局部接触电池）组件-M10； 2价格参考FOB价格。 本报告中提到的“价格”均指“FOB价格”。除非另有说明； 图片来源：伍德麦肯齐

光伏制造产能方面，在美国通胀削减法案（IRA）和印度产能挂钩激励措施（PL1）的推动下，美国和印度自2022年以来已联合宣布规划组件产能超过200GW。

他表示，“尽管组件扩产计划相当可观，但未来三年海外市场仍无法消除对中国硅片和电池片的依赖。”

报告指出，到2024年，国内硅片、电池片和光伏组件产能将超过1TW，继续保持全球技术领先，这意味着中国产能是世界其他国家的17倍。

放眼中国以外，报告预测，到2025年，得益于印度强大的PLI激励机制，印度将超越东南亚，成为第二大组件生产国。

P型电池生产线将逐步关停，新一轮优胜劣汰开始。

观察整个光伏产业链的产能扩张步伐，需要注意的是，电池制造产能的产能扩张速度将超过硅片和组件的增速。 因此，该机构预计电池将成为组件供应链中最具竞争力的环节。

报告还指出，供应过剩和激烈竞争将成为未来太阳能供应链的特征，并导致一些扩张计划被取消。

对市场供应过剩的担忧主要针对生产p型电池和M6电池等低效产品的老旧生产线。 p型电池的需求将在2023年开始下降，Wood分析师预测，到2026年，p型电池的需求将仅占供应量的17%。

这也意味着P型电池生产线需要尽快升级为n型生产线，否则将逐步关停。

“不可否认，供应过剩将阻碍当前的一些扩张计划。过去三个月，中国超过70GW的产能被终止或暂停，中国的太阳能制造业正在进入一个充满挑战的时期。”